严管“抱团报价”,19家网下打新机构遭监管( 三 )


在日常监管过程中 , 上交所针对报价集中的IPO项目 , 及时向发行人、主承销商了解相关情况 , 对报价异常的机构投资者 , 进行电话或现场约谈 , 了解相关情况 , 强调报价纪律和监管要求 。 
同时 , 上交所建立了网下投资者报价行为分析模型 , 对近期完成询价发行的科创板项目的报价明细进行大数据分析 , 筛查出在众多项目中呈现报价一致性较高、报价较为随意的机构投资者名单 。 
本次网下投资者现场检查专项行动 , 即是上交所从近期完成询价的众多IPO项目中 , 通过大数据排查分析 , 筛查出的报价一致性较高的 , 且管理配售对象数量较多、市场影响力较大的网下机构投资者 。 
自2020年10月起 , 上交所已针对网下投资者报价违规问题开展三轮现场检查和一轮监管约谈 , 涉及机构近40家 , 就报价过程中存在违规行为的主体共采取监管措施11次 , 发送监管工作函近20份 。 
深交所近日也就网下投资者的一些违规行为进行监管 。8月12日 , 深交所联合中证协对9家网下投资者开展专项检查 , 并在检查中发现 , 主要存在内控制度不完善、定价依据不充分、未严格履行定价决策程序、工作底稿未妥善保存等问题 。 
【严管“抱团报价”,19家网下打新机构遭监管】中证协表示 , 下一步将进一步加强与沪深证券交易所等部门的监管协作 , 加大对网下投资者违规行为的处罚力度 , 构建良好的网下投资者生态环境 , 切实维护市场化发行定价秩序 。